شاخص کل بورس و آشنایی با آن

شاخص کل بورس و آشنایی با آن

شما حتی اگه داخل بورس هم نباشید و هیچ معامله ای هم نکرده باشید، حتما چیزایی از شاخص کل بورس داخل اخبار یا روزنامه یا کانال‌های تلگرام و… شنیدید و خوندید، ولی خب آیا می‌دونید که شاخص کل اصلا چیه و چه کاربردی داره؟

شاخص کل بورس از جمله معیارهایی اساسی در آموزش تحلیل بنیادی و آموزش تحلیل تکنیکال به شمار می آیند که در واقع وضعیت گذشته و حال بورس را از جوانب مختلفی مورد ارزیابی و سنجش قرار می دهند و حتی این شاخص ها روند آینده بورس را هم پیش بینی می کنند.

امروز و داخل این مطلب میخوایم به صورت کاملا روان و واضح به توضیح این عبارت ها بپردازیم تا بتونیم سرمایه گذاری بهتری داخل بازار سرمایه داشته باشیم.

معنای واژه شاخص

خب در ابتدا باید بگیم که معنی و ریشه کلمه شاخص چیه؟ شاخص که عبارت فارسی شده (Index) هست به معنای نما یا راهنما هست. یعنی عبارت شاخص کل رو میشه نمای کل هم معنا کرد.

شاخص کل بورس

این شاخص دقیقا همون شاخصیه که اکثر مردم با اون آشنا هستن و در موردش شنیدن.

مبدأ شاخص کل بورس 1 شهریور 1369 هجری شمسی هست که در ابتدا با 100 واحد تعریف شده.

خب همونطور که در بالا گفته شد شاخص کل به معنای نمای‌ کل هم معنی میده پس شاخص کل نشون دهنده کلیته بازار بورس هست.

شاخص کل بورس نشانگر روند قیمت سهام کل شرکت های بورس و فرابورس است و تغییرات قیمت ها رو نسبت به تاریخ مبدأ نشان می دهد.

به عبارت دیگه میشه شاخص کل رو “میانگینی از قیمت پایانی کل سهام بازار بعلاوه سود نقدی آنها با توجه به بزرگی هر سهم تعریف کرد” یعنی سهمی که ارزش بیشتری داشته باشه و به عبارت ساده تر شرکت بزرگتری باشه بیشتر روی شاخص کل تاثیر میزاره.

برای مثال اگه بزرگی و ارزش سهام یک شرکت 10 برابر یه شرکت کوچیک باشه دقیقا 10 برابر بیشتر روی شاخص کل تاثیر میزاره.

پس میشه نتیجه گرفت که شاخص کل بورس بیشتر نشون دهنده سهمای بزرگ بازاره و اگه چندین شرکت بزرگ بازار در یک روز از معاملات مثبت باشن میتونن براحتی شاخص کل رو مثبت کنن حتی اگه بیشتر سهمای بازار تو محدوده منفی معامله بشن.

برای فراگیری شاخص کلی بورس توجه شما را به این شاهد مثال جلب می نماییم:

فرض کنید شخصی رو به خرید سهام شرکت الف در ابتدای سال با قیمت 150 تومان آورده است، اگر قیمت سهام این فرد در پایان سال رو به فزونی آورد و به 180 تومان برسد و شرکت در پایان سال به میزان 15 تومان سود نقدی به ازای هر سهم توزیع نماید، در مجموع می توان گفت که این فرد با توجه به قیمت سهم و دریافت سود نقدی 45 تومان سود بدست آورده است و بازدهی وی در پایان سال 30 درصد خواهد بود. چرا که سرمایه اولیه وی از 150 تومان هم اینک به 198 تومان رسیده است.

بنابراین شاخص کل بورس یکی از پرکاربردترین شاخص های معرفی شده در بازار بورس و سرمایه است که می بایست بدان توجه شایانی نمود.

شاخص کل قیمت

خب داخل تعریف شاخص کل گفتیم که میانگین قیمت پایانی سهام + سود نقدی

حالا داخل شاخص کل قیمت این قسمت سود نقدی حذف شده و فقط براساس قیمت پایانی سهام بازار این میانگین به دست اومده.

شاخص کل هم وزن

مبدأ شاخص کل هم وزن هم برمیگرده به سال 1393.

درباره شاخص کل هم وزن هم همونجوری که از اسمش مشخصه همه سهام بازار به یک میزان بر روی شاخص تاثیر میزارن و بزرگی شرکت اثری در میزان تاثیر در شاخص کل هم وزن نمیزاره.

یکی از مهمترین علل ایجاد شاخص کل هم وزن هم همین مورد بالاست.

در شاخص کل هم وزن اگر شرکت “الف” 10 برابر هم از شرکت “ب” بزرگتر باشه میزان تأثیر هر دو شرکت در شاخص کل هم وزن به یک میزانه.

به همین دلیل شاخص کل هم وزن قابل اعتمادتره و بهتر میشه نمای کلی مناسبی از بازار رو نسبت به شاخص کل بورس بدست آورد.

با توجه به تعریف شاخص کل هم وزن اگر در یکسال این شاخص 100 درصد رشد داشته باشد و فردی از تمام سهمای بازار به یک میزان خریده باشد دقیقا در پایان سال سرمایه فرد 100 درصد رشد می کند.

شاخص صنعت و شاخص مالی

به طور کلی تمامی سهام بازار به دو دسته صنعت و مالی تقسیم می شوند.

سهام های شرکت هایی مانند خودروسازی، فلزات اساسی و… در گروه صنعت قرار میگیرند و گروه های نظیر بانکی، سرمایه گذاری‌ها و.. در گروه مالی قرار میگیرند.

این دو دسته هر کدام شاخصی جداگانه به نام شاخص صنعت و شاخص مالی دارند.

همچنین به گروه‌های ریزتری مثل شاخص صنعت خودرو، شاخص گروه بانکی و… تقسیم می شوند.

شاخص 30 شرکت بزرگ

در این شاخص 30 سهم از بزرگترین سهام بازار لحاظ شده است. این 30 سهم از حاصل ضرب تعداد سهام شرکت در قیمت سهم بدست می آید.

این شرکت‌ها دقیقا همان شرکت‌هایی می باشند که تأثیر بسزایی در شاخص کل بورس دارند.

شاخص 50 شرکت فعال

این شاخص براساس میزان معاملات 50 شرکت برتر می باشد. یعنی 50 شرکتی که از نظر ارزش معاملات برتر باشند در این گروه قرار می گیرند و شاخصی جداگانه برای آن‌ها در نظر میگیریم.

این سهام از نقدشوندگی بالایی برخوردار بوده و در طول روز مقدار بالایی از معاملات کل بازار در آن‌ها انجام میگیرد.

این لیست معمولا هر 3 ماه بروزرسانی می‌شود.

نکات پایانی

خب در پایان این مطلب باید این نکته هم گفته شود که مثبت بودن شاخص کل یا هم وزن به معنای این نیست که سهم‌های تمامی شرکت ها باید مثبت بوده و این شاخص ها میانگینی از کل سهام شرکت‌ها می باشد.

همچنین در زمانی که شاخص کل بورس منفی است تمامی سهام بازار منفی نیست.

امیدواریم این مطلب در جهت سرمایه گذاری هر چه بهتر و پرسودتر شما تأثیر مناسبی داشته باشد.

موفق باشید.

• فایل های مرتبط

شـــــاخـــص (۱۸ صفحه)

نگاهی تحلیلی بر شاخص های بورس (۳۳ صفحه)

• فایل های صوتی مرتبط

۱- معنی و مفهوم شاخص (قسمت اول)

۲- معنی و مفهوم شاخص (قسمت دوم)